《關(guān)于企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)交易流轉(zhuǎn)有關(guān)事項(xiàng)的通知》的問(wèn)題解答

　　適應(yīng)新發(fā)展階段國(guó)有資本布局優(yōu)化和結(jié)構(gòu)調(diào)整需要，提高國(guó)有資產(chǎn)配置效率，持續(xù)規(guī)范國(guó)有資產(chǎn)交易流轉(zhuǎn)，防止流失，2022年5月16日，國(guó)資委印發(fā)了《關(guān)于企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)交易流轉(zhuǎn)有關(guān)事項(xiàng)的通知》（國(guó)資發(fā)產(chǎn)權(quán)規(guī)〔2022〕39號(hào)，以下簡(jiǎn)稱《通知》）?，F(xiàn)就《通知》執(zhí)行中有關(guān)問(wèn)題答復(fù)如下：

　　一、經(jīng)國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)可采取非公開協(xié)議方式轉(zhuǎn)讓產(chǎn)權(quán)的情形有哪些？

　　答：《企業(yè)國(guó)有資產(chǎn)交易監(jiān)督管理辦法》（國(guó)資委 財(cái)政部令第32號(hào)，以下簡(jiǎn)稱32號(hào)令）第三十一條規(guī)定，涉及主業(yè)處于關(guān)系國(guó)家安全、國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域企業(yè)的重組整合，對(duì)受讓方有特殊要求，企業(yè)產(chǎn)權(quán)需要在國(guó)有及國(guó)有控股企業(yè)之間轉(zhuǎn)讓的，經(jīng)國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)（以下簡(jiǎn)稱國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)）批準(zhǔn)，可以采取非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓方式。為更好推動(dòng)國(guó)有企業(yè)之間布局結(jié)構(gòu)調(diào)整和專業(yè)化整合，《通知》增加了涉及政府或國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)主導(dǎo)推動(dòng)的國(guó)有資本布局優(yōu)化和結(jié)構(gòu)調(diào)整，以及專業(yè)化重組等重大事項(xiàng)，企業(yè)產(chǎn)權(quán)在不同的國(guó)家出資企業(yè)及其控股企業(yè)之間轉(zhuǎn)讓，可采取協(xié)議方式進(jìn)行。企業(yè)國(guó)有產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓行為規(guī)范的是轉(zhuǎn)讓方，因此，《通知》第一條中“政府”是指轉(zhuǎn)讓方所屬國(guó)家出資企業(yè)的同級(jí)或上級(jí)政府，“國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)”是指轉(zhuǎn)讓方所屬國(guó)家出資企業(yè)的同級(jí)國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)，相關(guān)協(xié)議轉(zhuǎn)讓事項(xiàng)由轉(zhuǎn)讓方所屬國(guó)家出資企業(yè)報(bào)同級(jí)國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。

　　二、涉及主業(yè)處于關(guān)系國(guó)家安全、國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域，主要承擔(dān)重大專項(xiàng)任務(wù)的子企業(yè)的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓和增資是否均須報(bào)國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)？

　　答：32號(hào)令第八條、第三十五條規(guī)定，主業(yè)處于關(guān)系國(guó)家安全、國(guó)民經(jīng)濟(jì)命脈的重要行業(yè)和關(guān)鍵領(lǐng)域，主要承擔(dān)重大專項(xiàng)任務(wù)的子企業(yè)的產(chǎn)權(quán)轉(zhuǎn)讓和增資，須由國(guó)家出資企業(yè)報(bào)同級(jí)國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。為促進(jìn)國(guó)家出資企業(yè)內(nèi)部結(jié)構(gòu)調(diào)整，涉及上述企業(yè)的產(chǎn)權(quán)在集團(tuán)公司及其控股子企業(yè)之間轉(zhuǎn)讓、集團(tuán)公司及其控股子企業(yè)參與增資、企業(yè)原股東同比例增資的，由國(guó)家出資企業(yè)審核批準(zhǔn)；其他情形仍由國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)。國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)批準(zhǔn)的情形中，涉及進(jìn)場(chǎng)交易的，應(yīng)在國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)對(duì)交易的必要性、公司股權(quán)結(jié)構(gòu)安排等進(jìn)行審核后，轉(zhuǎn)讓方（增資標(biāo)的企業(yè)）再通過(guò)產(chǎn)權(quán)市場(chǎng)正式披露信息。

　　三、企業(yè)向國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)申請(qǐng)辦理發(fā)行基礎(chǔ)設(shè)施REITs涉及的國(guó)有產(chǎn)權(quán)非公開協(xié)議轉(zhuǎn)讓需提交哪些材料？國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)審核重點(diǎn)是什么？

　　答：企業(yè)應(yīng)參照32號(hào)令第三十三條相關(guān)要求提交材料。國(guó)資監(jiān)管機(jī)構(gòu)重點(diǎn)關(guān)注：發(fā)行涉及底層資產(chǎn)的權(quán)屬情況，國(guó)家出資企業(yè)對(duì)相關(guān)資產(chǎn)的評(píng)估備案情況，REITs發(fā)行價(jià)格確定機(jī)制是否有利于維護(hù)國(guó)有權(quán)益，相關(guān)資產(chǎn)運(yùn)營(yíng)管理責(zé)任及風(fēng)險(xiǎn)防范措施情況等。

　　四、《通知》第五條是否適用于國(guó)有股東所持上市公司股份劃轉(zhuǎn)和實(shí)物資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)？

　　答：第五條中“企業(yè)產(chǎn)權(quán)”包含上市公司股份，涉及實(shí)物資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)可參照?qǐng)?zhí)行。